「變量」，是 2023 年熱詞們的最大公約數(shù)，這可能會在 2024 甚至更遠的未來，掀起更大的漣漪。

撰文：Frank，F(xiàn)oresight News

相比愁云慘淡、雷聲滾滾的 2022 年，2023 年無疑是充滿新變量的一年，年初的硅谷銀行風波之后，整個加密行業(yè)就迎來了一波又一波的變量，也由此貢獻了足夠的行業(yè)內(nèi)外的關(guān)注與話題熱度。

凡是過去，皆為序章。本文統(tǒng)計了本年度 Foresight News 的用戶搜索結(jié)果，同時對相同概念的大小寫進行了合并處理，就此整理出了 2023 年度熱搜榜單。

與去年一樣，通過該榜單，我們既可以一窺今年在用戶眼中熱度最高、最被關(guān)注的項目或賽道，或許也可以此為鑒，發(fā)現(xiàn)那些隱藏在背后的火種可能，收獲一份 2024 年的生存指南。

站內(nèi)年度熱搜榜

Arbitrum：年度長線主角

「Arbitrum」作為「OR 雙子星」之一，今年無論是在 3 月的代幣空投計劃，還是下半年的短期激勵計劃（STIP），都是當仁不讓的長線主角（推薦專題《OP Rollup 雙雄：Optimism 與 Arbitrum，花落誰家？》）。

而它與 Optimism 的 L2 之戰(zhàn)也在今年不斷出現(xiàn)新的變數(shù)，此前 Optimism 通過先行一步發(fā)行代幣，在不到一年的時間里，從數(shù)據(jù)層面遠遠落后于 Arbitrum 的劣勢，一躍與 Arbitrum 處于相持水平，肉眼可見地在這場二層擴容爭奪戰(zhàn)中通過發(fā)行代幣實現(xiàn)了一場漂亮的翻身仗（推薦閱讀《以 Optimism 和 Arbitrum 為例，L2 空投真的有效嗎？》）。

而今年 3 月之后，ARB 的推出一度扭轉(zhuǎn)了這個趨勢，但 Optimism 又借助 Coinbase 推出的建立在 OP Stack 之上的 Base L2 網(wǎng)絡(luò)，將下一階段類似于 Cosmos 的超級鏈網(wǎng)絡(luò)敘事擺在了大家面前，并通過 Coinbase 這個重磅合作伙伴開了一個好頭（推薦閱讀《Optimism 盛宴將至？OP Stack 生態(tài)項目全覽》）。

這也導(dǎo)致在二級市場方面，ARB 的表現(xiàn)相比 OP 總是不盡如人意，市場情緒一度處于低迷狀態(tài)，不過伴隨著 Arbitrum 短期激勵計劃逐步落地，Arbitrum 生態(tài)協(xié)議有望迎來新一輪的快速發(fā)展期，這也是 Arbitrum 的長線競爭優(yōu)勢（推薦閱讀《結(jié)果出爐！5000 萬枚 ARB 花落誰家？》）。

香港：大踏步回歸加密舞臺中心

繼去年 10 月 16 日，香港財政司司長陳茂波公開指出要推動香港發(fā)展成國際虛擬資產(chǎn)中心后，今年「香港」的加密新政再接再厲，大踏步回歸加密舞臺中心（推薦專題《香港：Web3 的伊甸園》）。

其中 4 月的香港，相繼舉辦了「Foresight 2023 Hong Kong」、「2023 香港 Web3 嘉年華」等一系列 Web3 活動，無論是特首李家超的「Web3 的發(fā)展現(xiàn)時正值黃金起點」，還是財政司司長陳茂波的「現(xiàn)在是 Web3 發(fā)展的黃金機遇，同時也是最驚心動魄的時刻」，都令人心潮澎湃，也進一步證明香港開始力爭全球加密金融中心和虛擬資產(chǎn)中心地位（推薦閱讀《時間線：香港金融科技周精彩回顧》《60 句話，記錄屬于香港 Web3 的獨家記憶》）。

尤其是 6 月 1 日《適用于虛擬資產(chǎn)交易平臺營運者的指引》正式生效，意味著港府相關(guān)加密監(jiān)管政策的落地，香港的加密市場進程進入了全新的階段，為下一階段香港乃至更大范圍內(nèi)的加密敘事演變奠定基調(diào)（推薦閱讀《香港 Web3：1 年、1 張牌、1 個新的行業(yè)》、《香港，在成為「加密貨幣之都」的路上》）。

不過值得關(guān)注的是，涉嫌詐騙的虛擬資產(chǎn)交易平臺 JPEX 對香港加密行業(yè)發(fā)展造成了一系列負面影響，使其面臨著加密監(jiān)管亟待完善建設(shè)期的陣痛。

Sui：接棒 Aptos 的新公鏈流量扛把子

作為同樣從 Diem 核心團隊成員走出來的兩個相關(guān)項目，不同于去年年度熱搜榜中 Aptos 成為年度新公鏈頂流，今年「Sui」則順利接過這一棒，在今年厚積薄發(fā)的熱度演變趨勢，完美驗證了加密世界的好飯不怕晚邏輯。

不過從二級市場價格表現(xiàn)來看，Sui 生態(tài)內(nèi)的諸多項目其實均未形成有效吸引用戶關(guān)注的賺錢效應(yīng)，即便是 TVL 龍頭項目 Cetus 也都表現(xiàn)堪堪，這也在一定程度上勸退了不少參與 Sui 早期生態(tài)掘金的用戶。

而 Sui 重點布局的游戲賽道，雖然在 7 月份誕生了全鏈游戲 Sui 8192 這個以一己之力推動 Sui 鏈上數(shù)據(jù)激增的爆款應(yīng)用，成為貢獻 Sui 主要日活的關(guān)鍵推手——Sui 日交易量一度突破 2000 萬筆，超越 Solana 日交易量，躍居主要公鏈中的第一名（推薦閱讀《Web3 的 2048，Sui 8192 能否打開全鏈游戲的大門？》）。

但遺憾的是，這之后無論是全鏈游戲方向還是其它維度，Sui 并未形成持續(xù)推動力，至今整個網(wǎng)絡(luò)仍未跑出具備流量效應(yīng)的新產(chǎn)品，生態(tài)后續(xù)發(fā)展仍有待繼續(xù)建設(shè)（推薦專題《全鏈游戲面面觀》）。

空投：貫穿全年的核心議題

「空投」作為幾乎貫穿了全年的熱詞，從 3 月份的 ARB、4 月份的 SUI、8 月的 Sei，再到多輪空投季的 Blur，以及最近的 TIA、JTO 等等，今年已經(jīng)兌現(xiàn)的大額空投也相當豐厚（推薦閱讀《時間線：精選潛在空投匯總》）：

• 3 月 23 日，ARB 開放空投認領(lǐng)，向符合條件的用戶發(fā)放總供應(yīng)量的 11.5%。截至 7 月 25 日，空投認領(lǐng)已截止，近 7000 萬枚無人認領(lǐng)的 ARB 已轉(zhuǎn)至 DAO 財庫；
• 4 月 15 日，Sui 公布 SUI 代幣社區(qū)訪問計劃，向支持者提供購買的權(quán)利，有資格進行購買的包括第 1 輪測試期間 Capy Holidays 競賽獲勝者、部分參與組織 Builder Houses 和其他重要活動的成員、部分社區(qū)參與者；
• 8 月 17 日，Sei 空投開放申領(lǐng)，空投總量 3 億枚，合格錢包數(shù)量從 50 萬個增加到 150 萬個，包含來自以太坊、Polygon、Arbitrum、BNB Chain、Solana、Optimism 、Osmosis 鏈的用戶；
• 10 月 31 日，Celestia 發(fā)放 TIA 空投，分配給 7579 名開發(fā)者，以及以太坊、Rollups、Cosmos Hub 和 Osmosis 上的 576,653 個鏈上地址；
• 12 月 8 日，Solana 生態(tài) MEV 基礎(chǔ)設(shè)施開發(fā)商 Jito Labs 開放 JTO 空投申領(lǐng)，任何符合條件的空投接收者都可以在 18 個月內(nèi)領(lǐng)取他們的 JTO 代幣，其中 10% 的空投份額（1 億枚）里，15%（1500 萬枚）分配給 Jito-Solana 驗證者；5%（500 萬枚）分配給 Jito MEV 搜索者；80%（8000 萬枚）分配給 JitoSOL 用戶（2023 年 11 月 25 日之前至少持有 100 積分）；

zkSync：市場矚目的 ZK 賽道雙主角之一

Arbitrum 點燃 L2 的空投熱潮后，由于 OP 賽道的兩大金剛?cè)繅m埃落定，所以 ZK 成為新的主角，市場的目光幾乎都聚焦在了 ZK 賽道上，其中尤以「zkSync」和 Starknet 這兩個雙主角最為矚目。

早在 3 月 24 日，zkSync Era 主網(wǎng)就公開發(fā)布并向所有人開放，短短數(shù)日之內(nèi)便有超過 10 萬地址存入以太坊，足見大家望眼欲穿的空投渴望（推薦閱讀《zkSync Era 上線一周，開啟生態(tài)掘金之旅》），zkSync 生態(tài)中各賽道的項目也迎來了史無前例的資金涌入與關(guān)注，不過與差序格局明顯的 Arbitrum 生態(tài)項目相比，zkSync 上目前整體還屬于野蠻生長階段。

尤其是 zkSync 不僅 TVL 數(shù)據(jù)表現(xiàn)平平，被 OP Stack 生態(tài)的 Base 超越，更關(guān)鍵的是生態(tài)應(yīng)用十分單一，放眼望去絕大部分都是 DEX，且并未跑出足夠有代表性的現(xiàn)象級協(xié)議。

同時 zkSync 生態(tài)參差不齊的項目質(zhì)量導(dǎo)致出現(xiàn)數(shù)例涉及資金的風險事件，一度被戲稱為「Rug」鏈，大家在參與體驗 zkSync 生態(tài)的同時還是要保持警惕，謹防各個層面的風險。

Blur：NFT 與 L2 賽道的「破壁人」

「Blur」在今年成了 NFT 和 L2 賽道的頂級「破壁人」。

其中 Blur 先是在上半年通過空投預(yù)期與代幣分發(fā)攪動 NFT 交易賽道，徹底顛覆了穩(wěn)坐釣魚臺的 OpenSea，把它從 133 億美元估值「腳趾斬」到 14 億美元估值，成功扮演了 NFT 交易市場「鯰魚」的角色，讓承平日久的 NFT 交易市場格局迎來了久違的變量（推薦閱讀《對話 Blur 創(chuàng)始人：Blur 發(fā)幣在即，NFTFi 哪些板塊值得關(guān)注？》）。

隨后 Blur 又在 11 月通過 Blast 殺入 L2 賽道，公開以空投預(yù)期 + 社交裂變玩法迅速打開局面，并以驚人的增長速度快速膨脹，截至發(fā)文時 Blast 的 TVL 已突破 9 億美元（推薦閱讀《自帶復(fù)利，Blast 開啟 L2 新玩法？》《時間線：Blur 創(chuàng)始人新作 Blast，能否攪亂 Layer2 戰(zhàn)局？》）。

按 L2Beat 統(tǒng)計數(shù)據(jù)計算，僅次于 Arbitrum（82.1 億美元）和 Optimism（47.9 億美元），高于 Base、zkSync 等一系列其它 L2，躋身 L2 前三。

ORDI：2023 年與比特幣生態(tài)的全新變量

以「ORDI」為代表的比特幣銘文賽道，無疑是今年比特幣生態(tài)乃至加密行業(yè)最大的變量，沒有之一。

如今回過頭看，銘文也是貫穿了全年的主題，其中早在 5 月份，Ordinals 代幣就迎來了第一波熱度高峰，導(dǎo)致了久違的比特幣網(wǎng)絡(luò)大擁堵，比特幣日交易筆數(shù)一度達到去年同期的 20 倍以上使礦工成為最大贏家，手續(xù)費收入收到手軟（推薦專題《BRC-20 熱潮、風險、指南大合集：比特幣上的發(fā)幣協(xié)議是否是曇花一現(xiàn)？》）。

不過隨后近半年的價格上漲趨勢逆轉(zhuǎn)，讓銘文賽道一度歸于沉寂，直到近兩個月來迎來史無前例的徹底大爆發(fā)，手動參與鏈上新銘文項目迅速被卷成了一片紅海，從敘事角度看，銘文確實不同于此前諸多大額投融資項目與 VC 主導(dǎo)的傳統(tǒng)敘事邏輯，給 OG 和巨鯨之外的更多普羅大眾參與的機會。

這也催生了 SATS、RATS 甚至于其它各條公鏈銘文概念的大熱，同時 Bitcoin Core 核心開發(fā)者 Luke Dashjr 對 ORDI 等銘文的激烈抨擊言論，也讓市場對銘文與比特幣之間如何健康良性發(fā)展產(chǎn)生了新的思考與探索（推薦閱讀《時間線 | 被指粉塵攻擊，銘文浪潮會偃旗息鼓嗎？》）。

RWA：行業(yè)尋求新增量的主流敘事

「RWA」是今年加密行業(yè)尋求新增量所力推的主流敘事之一：當前 DeFi 和 Web3 市場與傳統(tǒng)金融市場的體量相比仍有較大差距，但 RWA 的出現(xiàn)，則為 Web3 跨入下一個萬億美元級別市場帶來了新的希望（推薦專題《嫁接 TradFi 與 DeFi，RWA 能否成為 DeFi 下一輪敘事？》）。

在此基礎(chǔ)上，老牌 DeFi 項目的動作開始遭到熱炒，相關(guān)代幣在二級市場的表現(xiàn)也相當亮眼，尤其是最早發(fā)力于 RWA 的 MakerDAO，其代幣 MKR 順著超額 DAI 用于回購 MKR 組建流動性的消息，一度拉漲至 1500 美元上方，相較年內(nèi)低點上漲 3 倍有余（推薦閱讀《老牌 DeFi MakerDAO 因何煥發(fā)新生？》）。

此外不斷飆升的美國國債收益率，也刺激一眾機構(gòu)通過 RWA 這條管道，推出大批由美國國債支撐的「代幣化」項目，加密市場的固定收益類賽道也開始迎來新的黃金時期（推薦閱讀《收益率狂飆，盤點美債「代幣化」固收產(chǎn)品、運作模式與隱憂》）。

NFT：以太坊沉寂，比特幣起勢

「NFT」賽道在今年的整體表現(xiàn)較為沉寂 ，除了上文提到了 Blur 攪動 NFT 交易市場格局的變量之外，具體的 NFT 項目維度鮮有重大消息，頭部 NFT 系列 BAYC、CryptoPunks 等的地板價也都是陰跌不止，不過 11 月開始，伴隨著 Crypto 整體市場向好趨勢下，NFT 市場出現(xiàn)復(fù)蘇跡象，藍籌地板價一度出現(xiàn)普遍性的反彈。

與此同時，不出意料的是，根據(jù) CryptoSlam 數(shù)據(jù)，按公鏈網(wǎng)絡(luò)來看，截至發(fā)文時，近一個月比特幣上 NFT 交易額達到 7.3 億美元，已經(jīng)大大超過以太坊鏈上 3.88 億美元的交易額。

總的來看，以太坊 NFT 仍需要新系列、新敘事、新金融方式的刺激注入新的活力，而目前以 Ordinals 為代表的所謂比特幣 NFT 則扛起了新的熱度。

dYdX：頭部協(xié)議跳槽「應(yīng)用鏈」的先行者

「dYdX」在去年得益于 FTX 的崩潰而大放異彩之后，今年的熱度則主要聚焦在自身的項目發(fā)展層面，其中從以太坊轉(zhuǎn)向 Cosmos 宇宙更是一度掀起軒然大波，也引發(fā)了關(guān)于「應(yīng)用鏈 & 鏈上應(yīng)用」的大討論。

如今 dYdX Chain 上線不足一個月，但交易量迅速突破 20 億美元，并在最近不斷上線新的交易對，表現(xiàn)可圈可點，也為其它有意遷移或進行應(yīng)用鏈探索的協(xié)議做了一個先行試水。

Bitget：「房間里的大象」

「Bitget」在今年交易所賽道的表現(xiàn)中依舊可圈可點，繼續(xù)一手抓熱門敘事，一手上線早期項目，尤其是不少后來成為熱門敘事的代幣，上線速度都要比一線大所領(lǐng)先半個身位，財富效應(yīng)也算拉滿：

MEME 專區(qū)、BLUR、Bot 專區(qū)、AI 專區(qū)、ARB 期貨、SUI 期貨、ORDI、SATS 等等，每個交易熱點的輪動階段，都能快速反應(yīng)，作為 Bitget 用戶只要反應(yīng)及時，也能吃到不少早期紅利。

與此同時 Bitget 交易所代幣 BGB 也一路氣勢如虹，最近更是突破 0.6 美元，創(chuàng)下歷史新高，逐步成長為交易所賽道「房間里的大象」。

OKX：布局精準，Web3 錢包大殺四方

如果排列今年比特幣生態(tài)浪潮與錢包競爭中最大的贏家，那「OKX」一定高居榜首。

深入挖掘今年以來的比特幣生態(tài)浪潮起勢的草蛇灰線，會發(fā)現(xiàn) OKX 在背后起到了關(guān)鍵的貢獻角色——先是與比特幣銘文錢包 UniSat Wallet 合作共建 BRC-20 行業(yè)標準，隨后公布了 Web3 錢包比特幣生態(tài)路線圖。

隨后無論是從率先深耕、支持 BRC20 銘文和 BTC NFT 交易、質(zhì)押，還是相繼推出比特幣生態(tài)標準 BRC20-S、銘文工具等組件，都為賽道的開源發(fā)展厥功甚偉。

而 OKX Web3 錢包也由此在今年大放異彩，成為不少業(yè)內(nèi)用戶人手必備的得力工具，OKX Web3 錢包 Ordinals 市場的總交易額也突破 5 億美元，占 Ordinals 協(xié)議總交易額的近 6 成，成為加密錢包賽道中最亮眼的新星。

Starknet：曙光似乎只在眼前

作為另一個備受關(guān)注的 ZK Rollup 項目，「Starknet」基金會則宣布了 Starknet 早期社區(qū)成員計劃（ECMP），致力于表彰迄今為止為 Starknet 做出貢獻的社區(qū)貢獻者，計劃向在網(wǎng)絡(luò)早期做出貢獻的人分配 5000 萬枚 STRK 代幣，包括獎勵鼓勵技術(shù)討論、組織 Starknet 相關(guān)活動并定期發(fā)布 Starknet 品牌內(nèi)容的個人貢獻者。

這也意味著平時只要是做過社區(qū)貢獻的成員，無論是社區(qū)維護、撰寫相關(guān)文章、部署項目等等，都可以去嘗試申請贈款，目前申請窗口開放至 2023 年 11 月 23 日，大家可以去填一下，有棗沒棗先打一桿子再說。

Starknet 也在本月初更新了新路線圖，確定五大主要事項，其中明年一季度將要發(fā)布的 V3 交易結(jié)構(gòu)會支持以 STRK 支付交易費用，鏈上數(shù)據(jù)也顯示 Starknet 代幣 STRK 已于 380 多天前部署，總供應(yīng)量為 100 億枚，最近正在進行轉(zhuǎn)賬測試總體來看應(yīng)該好事將近（推薦閱讀《發(fā)幣在即 Starknet 更新路線圖，哪些 DeFi 協(xié)議值得重點交互？》）。

ETF：左右市場的最大消息面因素

從某種程度上來說，近三個月來促使市場反彈的核心敘事，都是來源于現(xiàn)貨比特幣「ETF」的預(yù)期，幾乎成了扭轉(zhuǎn)市場情緒的強心劑，一舉一動對二級市場行情都有著巨大影響力（推薦閱讀《時間線：前赴后繼，進擊的加密貨幣 ETF》）。

ETF 一旦通過，對比特幣現(xiàn)貨市場的積極影響也被市場所廣泛期待——尤其是可能帶來的天量規(guī)模的增量資金，同時也意味著打通傳統(tǒng)主流投資者投資加密貨幣的道路，并盡可能推動比特幣等被華爾街大規(guī)模地接受，使得加密資產(chǎn)配置獲得更廣泛的認可。

但截至目前，貝萊德、WisdomTree 等一眾機構(gòu)提交的現(xiàn)貨比特幣 ETF 申請結(jié)果相距最近的時間節(jié)點，也是 1 個月后的 2024 年 1 月 10 日——已經(jīng)歷經(jīng)兩次延遲的 ARK 21Shares Bitcoin ETF 將迎來最終決定（推薦閱讀《比特幣 ETF 審批流程如何運作？誰來負責？》）。

除此之外，1 個月后的 2024 年 1 月 14 日至 17 日，也密集有 7 家的現(xiàn)貨比特幣 ETF 申請將迎來美 SEC 做出決定的時間節(jié)點，不過按以往的慣例，大概率還要繼續(xù)推遲到 3 月中旬的最后時間窗口。

不過總的來看，對于 2013 年就開始吹響進攻號角的「比特幣 ETF」而言，經(jīng)過了整整 10 年行業(yè)內(nèi)眾人的不斷「申請 - 失敗 - 再申請」循環(huán)，今年也算是終于看到了最接近成功的曙光。

尤其是貝萊德、富達等一眾傳統(tǒng)金融機構(gòu)巨頭相繼下場，華爾街、媒體的關(guān)注度前所未有。從這個角度看，無論是都能夠在年內(nèi)通過，現(xiàn)貨比特幣 ETF 都在今年贏了一大步。

Solana：災(zāi)后重建的模范樣板

3 個月時間，從 20 美元到 80 美元，市值重回 300 億美元，「Solana」徹底走出了 FTX 的陰影，這也使它將此前的 Avalanche、Near 等新公鏈們遠遠甩在身后，成為智能合約公鏈之中除以太坊外幾乎斷檔的存在。

而在全面復(fù)興的背后，除了 Solana 社區(qū)極具韌性、不間斷的災(zāi)害重建和技術(shù)迭代之外，Solana 基金會主席 Lily Liu 聯(lián)通華爾街的背景也同樣不可忽視，這些因素共同促使 Sonala 不斷吸引給更廣泛的發(fā)展助力，并成為其他公鏈很難復(fù)刻的競爭優(yōu)勢（推薦閱讀《舊文重讀 | Solana 基金會主席談 Solana 重新崛起的秘密》）。

伴隨著 SOL 的暴漲，Solana 生態(tài)也相繼迎來了自己的小陽春，無論是 DeFi、NFT 還是最新大熱的 DePIN 賽道，都涌現(xiàn)出了不少值得關(guān)注的生態(tài)子項目，所有方向都欣欣向榮，成了災(zāi)后重建的模范樣板。

HashKey：香港加密巨頭「初長成」

「HashKey」無疑是香港加密新政中的關(guān)鍵角色，正所謂「了解 HashKey 就能讀懂半部香港加密貨幣發(fā)展史」（推薦閱讀《HashKey，香港加密巨頭「初長成」》），對于想拿到香港加密貨幣牌照的公司而言，HashKey 是一個「人才庫」和「申請牌照的說明書」。

8 月 28 日，HashKey Exchange 發(fā)布面向散戶的交易平臺應(yīng)用程序，香港散戶投資者正式在政策允許下交易虛擬貨幣，隨后 HashKey 陸續(xù)上線新的加密貨幣交易對，推出 API 服務(wù)、計劃上線做市商項目等等，不斷擴大加密交易服務(wù)覆蓋范圍。

此外 HashKey 還計劃聯(lián)合圓幣科技、眾安銀行在香港發(fā)行穩(wěn)定幣，不斷拓展香港加密行業(yè)發(fā)展的新邊界，某種程度上，HashKey 也是我們觀察香港加密新政推進的最佳觀察窗口——它的一舉一動反映著香港零售加密貨幣交易所，甚至香港加密行業(yè)的最新進展。

LayerZero：一直在路上的「空投種子選手」

「LayerZero」也是一直被期待但一直跳票的「空投種子選手」，今年已經(jīng)數(shù)不清多少次流傳出煞有其事的空投在即的消息。不過前不久 LayerZero Labs 終于公開表示，協(xié)議擁有原生代幣，團隊將做好代幣的分發(fā)工作，并預(yù)計在 2024 年上半年內(nèi)完成。

除了代幣之外，越來越多的加密項目采用 LayerZero 的跨鏈標準，除了 Radiant、Stargate 之外，Swell Network、USDV、Lybra、f(x) 等也紛紛使用全鏈同質(zhì)化代幣（OFT）標準。同時最新消息 LayerZero V2 開啟端點合約測試，主網(wǎng)預(yù)計 2024 年 1 月啟動，明年值得期待。

FTX：破產(chǎn)重組，臨近終章

不知不覺間，「FTX」崩潰事件已經(jīng)過去了整整一年，SBF 案也臨近終局（推薦閱讀《SBF 庭審實錄，「世紀審判」邁向終局》、《「炮轟」SBF，檢方結(jié)案陳詞還說了啥？》、《時間線：SBF「世紀審判」全紀實》），前不久 FTX 債務(wù)人也已與聯(lián)合官方清算人簽訂全球和解協(xié)議，F(xiàn)TX 破產(chǎn)重組進程邁入最后的關(guān)口。

其中在 FTX 破產(chǎn)進程的不斷推進中，鑒于數(shù)十億美元資產(chǎn)相繼被追回，以及新的重組方案有利于用戶、交易所重啟預(yù)期等因素，F(xiàn)TX 債權(quán)的價格也一路水漲船高，從數(shù)據(jù)維度的感知也很明顯，今年 10 月份開始，F(xiàn)TX 債權(quán)的場外交易估值就超過了 0.5 美元，這表明市場預(yù)期大約一半的用戶資產(chǎn)將被收回。

而截至 11 月一些較大的 FTX 債權(quán)人債權(quán)報價更是上漲至 0.6 到 0.65 美元，與大約一個月前相比增加 30%，市場的樂觀預(yù)期越發(fā)明顯。這也促使 FTT 從 11 月初的 1 美元左右一路上漲到最高更是一度沖至 5 美元以上，創(chuàng)下一年來新高。

如今場外收 FTX 債權(quán)的公開消息也越來越多，尤其是伴隨著 SOL、Anthropic 等待清算資產(chǎn)的不斷升值，F(xiàn)TX 債權(quán)處理進程也不斷加速，后續(xù) FTX 的脫胎重啟或許并非不可能。

幣安：監(jiān)管，后 CZ 時代

「幣安」今年的年度熱詞，無疑就是「監(jiān)管」（推薦閱讀《時間線：43 億和解、1.75 億保釋、CZ 卸任...幣安風暴全追蹤》）。

尤其是 11 月與 CFTC、DOJ、FinCEN 和 OFAC 等一眾美國監(jiān)管機構(gòu)達成的和解協(xié)議，其中逾 40 億美元的和解金額在整個全球科技史上都是數(shù)一數(shù)二的罰款份額，也從側(cè)面印證這 6 年多加密行業(yè)與幣安瘋狂增長的驚人速度（推薦閱讀《CFTC 詳述為何起訴幣安及趙長鵬》）。

而以罰款換取和解后，趙長鵬也在掌舵逾 6 年后暫時告別，幣安正式進入「后 CZ」時代，新任 CEO Richard Teng 接手之后也頻繁出現(xiàn)于媒體信息流和 AMA 之中，在一定程度上將幣安的高層變動影響降到了最低（推薦閱讀《趙長鵬「斷臂」，幣安邁入「全面合規(guī)時代」》、《撕去個人標簽，新幣安再次「輕裝上陣」》）。

AI：2023 科技行業(yè)頂流

「AI」是今年整個科技行業(yè)最亮眼的賽道，ChatGPT 的創(chuàng)造性浪潮更是席卷了整個科技行業(yè)。大家也都在暢談它對未來人們生活、工作乃至社會生產(chǎn)可能帶來的深遠變革（推薦閱讀專題《狂飆突進的 ChatGPT，AI 新時代的開拓者？》）。

而在其中扮演核心主導(dǎo)角色的 OpenAI 則在 11 月為全球貢獻了一場幾度反轉(zhuǎn)的吃瓜大戲，上演了一場究極加速版的「喬布斯出走又回歸」的戲碼，最終 Sam Altman 恢復(fù)擔任 OpenAI CEO，王者歸來（推薦時間線《OpenAI 宮斗戲始末：Sam Altman 出走與回歸》）。

小結(jié)

總的來看，今年年度熱搜榜上的具體項目類熱詞占比過半，達 14 個，「香港」、「空投」、「RWA」、「NFT」、「ETF」、「AI」等大類話題又占據(jù) 6 個。

縱觀今年的熱詞，最明顯的特征有兩個，一是不少熱詞都成為貫穿全年的長線話題：譬如香港、AI 以及 ORDI 為代表的銘文賽道，另一個就是諸如 ETF、ORDI 等都成為了影響行業(yè)的新變量，可能會在 2024 年甚至更遠的未來掀起更大的漣漪。

從這個角度看，相比 2022 年，2023 年的加密行業(yè)和加密用戶都是幸運的，有變量，有沖突，自然也就孕育著足夠的機會。

沒有邁不過去的坎，沒有翻不過去的山，放眼望去，2023 年熱詞中的變量正攪動一池春水，也許若干年后回頭看，這會是一個嶄新的歷史轉(zhuǎn)折點。

未來總在想象之外。2023，再見，2024，你好。